企業盈利能力的分析

2023-03-15 來源：萬能知識網

企業盈利能力的分析

引導語：企業的獲利能力又稱為企業的盈利能力，是指企業在一定時期內賺取利潤的能力。下面是yjbys小編為你帶來的企業盈利能力的分析，希望對你有所幫助。

(資料圖片)

盈利能力的分析(獲利能力)

(資本經營盈利能力資產經營盈利能力商品經營盈利能力 3個方面進行分析) 1資本經營盈利能力

A凈資產收益率=凈利潤÷平均凈資產×100%

=(總資產報酬率+(總資產報酬率—負債利息率)*負債/凈資產《產權比率》*0.75 B現金流量的指標對資本經營盈利能力的補充

凈資產現金回收率=經營活動中的現金凈流量/平均凈資產*100% 盈利現金比=經營活動中的現金流量/凈利潤*100%

C資本經營能力的行業分析(總資產規模凈資產規模凈資產收益率進行比較) 2資產經營盈利能力的分析

A總資產報酬率=(利潤總額+利息支出)/平均資產總額X100% 平均資產總額=(資產總額年初數+資產總額年末數)/2

=(營業收入額/平均資產總額)* (利潤總額+利息支出)/營業收入 =總資產周轉率*銷售息稅前利潤率*100% B現金流量的指標對資產經營盈利能力的補充

全部資產現金回收率=經營活動中的現金流量/平均總資產*100%

C資產經營能力的行業分析 (總資產規模凈資產規模總資產報酬率凈資產收益率資產周轉率銷售利潤率)

3商品經營盈利能力

A收入利潤率分析 B成本利潤率的分析

營業收入利潤率=營業利潤/營業收入*100% 營業成本利潤率=營業利潤/營業成本營業收入毛利率=營業毛利潤/營業收入*100% 營業費用利潤率=營業利潤/營業費用總收入利潤率=營業收入/總收入*100% 銷售凈利率=凈利潤/銷售收入*100%

銷售息稅前凈利率=息稅前利潤/銷售收入*100%

商品經營能力的行業分析(總資產規模凈資產規模營業收入利潤率) 4上市公司盈利能力分析 A 每股收益分析

a基本每股收益=每股收益=凈利潤÷年末普通股份總 =(凈利潤-優先股股利)÷(年度股份總數-年度末優先股數)

b稀釋每股收益計算時股數變多債轉股 B每股收益的行業分析 c 每股收益的因素分析

普通股權益報酬率=(凈利潤—優先股股息)/普通股權益平均額 C股利發放率分析

股利發放率=每股股利/每股收益 D市盈率

市盈率=每股市價/每股收益

E托賓Q指標分析市場價值與其重置成本之比 F現金分配比率指標分析

現金分配率=現金股利/經營活動中的現金流量 G每股經營現金流量指標分析

每股經營現金流量=經營活動中的現金流量/發型在外的普通股股數

企業運營能力的分析(效率相當于速度效益相當于獲利能力) 1總資產營運能力的分析 1反應總資產營運能力的指標 A總資產產值率=總產值/平均總資產 B總資產收入率=營業收入/平均總資產

C總資產周轉率=總資產收入率=流動資產周轉率*流動資產占總資產的比重2 總資產運營能力的綜合對比分析 3總資產運營能力的行業分析 2流動資產周轉速度分析

A資產周轉率=營業收入/資產平均余額 B流動資產周轉速度=營運收入/流動資產平均余額 =流動資產墊支周轉率*成本收入率流動資產墊支周轉率=營業成本/流動資產平均余額 =存貨周轉率*存貨構成率 C各項流動資產周轉率的分析存貨周轉率=營業收入/存貨平均余額應收賬款周轉率=營業收入/應收賬款平均余額 D行業分析

E流動資產周轉加速效果分析 a對流動資產的影響

流動資產節約額=報告期營業收入*(1/報告期流動資產周轉率 —1/基期的流動資產周轉率) b對收入的影響

營業收入額的.增加=基期流動資產平均余額*(報告期的流動資產周轉率—基期的流動資產周轉率)

企業償債能力的分析 1影響短期償債能力的因素

內部資產結構流動負債結構融資能力經營現金流量的水平外部宏觀經濟形勢證券市場的發育完善程度銀行的信貸政策流動比率=流動資產/流動負債速動比率=速動資產/流動負債現金比率=貨幣資金/流動負債

現金流量比率近期支付能力系數速動資產夠用天數現金到期債務比行業分析

企業發展能力的分析

股東權益增長率=本期股東權益增加額/股東權益期初余額 EVA 經濟增加

利潤增長率=本期凈利潤增加額/上期凈利潤營業利潤增長率=本期營業利潤增加額/上期營業利潤收入增長利潤率=本期營業收入的增加額/上期營業收入資產的增長率=本期資產增加額/資產期初余額

2影響長期償債能力的分析

盈利能力投資效果權益資金的增長和穩定程度權益資金的實際價值企業經營的現金流量資產規模

流動負債率=負債總額/總資產